Palūkanos | Luminor

• Naujos būsto paskolos gali būti suteikiamos taikant kintamą palūkanų normą, kurią sudaro banko marža ir kintama 3, 6 ar 12 mėnesių palūkanų bazė EURIBOR (angl. European Interbank Offered Rate).
• EURIBOR rodiklį nustato, administruoja ir skelbia Europos pinigų rinkos institutas (angl. European Money Markets Institute, EMMI).
• Tai trumpalaikio pinigų skolinimosi rinkoje kainą atspindintis rodiklis. Jei EURIBOR reikšmė yra neigiama, ji laikoma lygi nuliui.
• Kintama palūkanų norma gali keistis priklausomai nuo situacijos rinkoje, t.y. dėl EURIBOR pokyčių palūkanos gali tiek mažėti, tiek didėti.
• Palūkanų marža yra nustatoma kiekvienam klientui individualiai ir priklauso nuo kredito mokėjimo istorijos, kredito paskirties, bendradarbiavimo su banku apimčių, įkeičiamo nekilnojamojo turto likvidumo ir pan.

EURIBOR vertės

Fiksuotoji palūkanų norma gali būti nustatyta laikotarpiui iki 5 metų, bet ne trumpesniam nei 12 mėnesių. Jam pasibaigus palūkanos automatiškai keičiamos į kintamas palūkanas arba, šalių susitarimu, gali būti vėl nustatoma fiksuotoji palūkanų norma daliniam sutarties laikotarpiui.

Atkreipiame dėmesį, kad kredito gavėjas (-ai) turi teisę kreiptis į banką dėl fiksuotosios palūkanų normos nustatymo iki 5-ių metų laikotarpiui bet kuriuo sutarties vykdymo laikotarpiu. Daugiau informacijos rasite su nekilnojamuoju turtu susijusio kredito teikimo taisyklėse.

Fiksuotoji palūkanų norma yra nustatoma kiekvienam klientui individualiai ir priklauso nuo kredito mokėjimo istorijos, kredito paskirties, bendradarbiavimo su banku apimčių, įkeičiamo nekilnojamojo turto likvidumo ir pan. 

Europos bankų ilgalaikio finansavimo norma (EBIFN) yra ilgalaikio pinigų skolinimosi rinkoje kainą atspindintis rodiklis. Jis apskaičiuojamas prie trumpalaikių pinigų kainą atspindinčios EURIBOR pridedant Ilgalaikio finansavimo maržą (IFM).
 
EBIFN gali keistis priklausomai nuo situacijos rinkoje, t. y. nuo IFM ir EURIBOR pokyčių – palūkanos gali tiek mažėti, tiek didėti.
 
Iki 2018 01 01 IFM apskaičiuodavo tarptautinė agentūra „Bloomberg“, dabar – tarptautinė agentūra „ICE Data Indices“.
 
Pastaba! Naujos paskolos su šia kintamąja palūkanų dalimi nebeteikiamos.

Ilgalaikio finansavimo maržos (IFM) apskaičiavimas

EBIFN vertės

Europos Parlamento ir Tarybos reglamentas (ES) 2016/1011 (toliau – Reglamentas) nustatė kriterijus kintamųjų palūkanų bazinėms normoms (lyginamiesiems indeksams), naudojamoms teikiant investicines paslaugas, vertinant investicinių fondų ir (arba) finansinių priemonių rezultatus arba sudarant finansines sutartis. Kadangi LIBOR nebeatitinka minėtų kriterijų, nuo 2022 m. sausio mėn. pradžios jie nustojo galioti, nebėra skaičiuojami ir yra pakeisti kintamųjų palūkanų bazinėmis normomis, atitinkančiomis Reglamente aprašytus reikalavimus.
 
Siekdamas pakeisti LIBOR naujomis kintamųjų palūkanų bazinėmis normomis, atitinkančiomis Reglamente aprašytus kriterijus, „Luminor“ atnaujino palūkanų skaičiavimą vadovaujantis su klientais sudarytose paskolų sutartyse numatytomis taisyklėmis. „Luminor“ atsižvelgė į priežiūros tarnybų ir tarptautinių darbo grupių rekomendacijas (pateiktos 1 lentelėje), kad užtikrintų, jog nebegaliojantys LIBOR būtų pakeisti panašiomis kintamųjų palūkanų bazinėmis normomis, atitinkančiomis rinkos praktiką.
 
1 lentelė. Kintamųjų palūkanų bazinių normų keitimo normos ir terminai

Atsižvelgiant į esminius LIBOR ir naujų kintamųjų palūkanų bazinių normų skirtumus (kaip nurodyta ankstesniame skirsnyje) bei siekiant užtikrinti, kad visiems rinkos dalyviams būtų taikomos sąžiningos palūkanų apskaičiavimo sąlygos, naujų kintamųjų palūkanų bazinių normų, pakeitusių LIBOR, vertė turi būti koreguojama nustatytu fiksuotu dydžiu.

Tarptautinė apsikeitimo sandorių ir išvestinių finansinių priemonių asociacija (toliau – ISDA) nustato, jog fiksuoto dydžio korekcija būtina siekiant kaip įmanoma priartinti naujas pakaitines kintamųjų palūkanų bazines normas SARON, SOFR, SONIA ir €STR prie atitinkamų valiutų LIBOR. 2019 m. liepos mėn. ISDA paskelbė, kad bendrovė „Bloomberg Index Services Limited“ (toliau - Bloomberg) buvo pasirinkta šio skirtumo koregavimui apskaičiuoti ir paskelbti. Bloomberg apibrėžė kainų skirtumo koregavimo apskaičiavimo metodiką savo „IBOR atsarginių palūkanų normų koregavimo taisyklėse“ ir paskelbė oficialių fiksuotų palūkanų vertes, kurios turėtų būti pridedamos prie naujų kintamųjų palūkanų bazinių normų nustatant galutinį kintamųjų palūkanų bazinės normos dydį. Specialiosios darbo grupės (nurodytos 1 lentelėje) per konsultacijas taip pat patvirtino, kad ISDA kainų skirtumo koregavimo įtraukimas į naujas kintamųjų palūkanų bazines normas (SARON, SOFR, SONIA, €STR) yra tinkamiausias sprendimas. Kad būtų aiškiau, ISDA kainų skirtumo koregavimai, kurie yra naudojami „Luminor“ klientų kreditavimo sutartyse, taip pat pateikti 2 lentelėje.

2 lentelė. ISDA skirtumo koregavimai, kuriuos reikia pridėti prie naujų kintamųjų palūkanų bazinių normų dalių¹

¹ „Luminor“ neskaičiuoja ISDA kintamųjų palūkanų bazinės normos koregavimo verčių. Jas nustato trečioji šalis „Bloomberg Index Services Limited“, siekdama, kad būtų lengviau nustatomos sąžiningos LIBOR pakeitimo palūkanų normos. (https://assets.bbhub.io/professional/sites/10/IBOR-Fallbacks-LIBOR-Cessation_Announcement_20210305.pdf)

Pavyzdžiui, jei pagal dabartinę kreditavimo sutartį taikomas 3 mėnesių LIBOR CHF, jis bus pakeistas SARON pridedant 0,0031 proc. (žr. 2 lentelę), kad su laiku kaina taptų kuo artimesnė anksčiau taikytai kintamųjų palūkanų bazinei normai.

Reguliuojančios institucijos:

• European Money Markets Institute (EMMI): Euribor
• Loan Market Association (LMA): LIBOR
• Intercontinental Exchange (ICE): LIBOR
• Financial Conduct Authority (FCA): LIBOR
• International Capital Market Association (ICMA): Benchmark Reform
• International Swaps and Derivatives Association (ISDA)